Client Financing Strategist (Front Desk Quant) (Hybrid) / Stratège du financement de la clientèle (analyste quantitatif·ve à la réception) (hybride)

860 Morgan Stanley Svcs Canada Co; Montreal; Hybrid; CAD 130,000 - 180,000; Full time

Job summary

Morgan Stanley in Montreal is seeking a Front Desk Quant/Strat to contribute to the research and development of client financing strategies with a focus on data analytics and live risk/P&L systems. The role involves automation of workflows, production support for Python analytics and a Scala risk/P&L system, and close collaboration with Sales, Trading and Operations.

Candidates should hold an advanced quantitative degree and have strong skills in optimization, probabilistic models, and

Qualifications

• Advanced degree in Mathematics, Statistics, Engineering, Physics or Computer Science.
• Strong knowledge of constrained optimization methods.
• Strong knowledge of probabilistic models (PGMs, MCMC, Bayesian networks).
• Excellent communication, written and verbal; ability to present complex issues clearly.

Responsibilities

• Drive automation of sales and trading workflows to improve efficiency.
• Develop and support Python-based data analytics library for production use.
• Develop and support a Scala-based risk and P&L system in production.
• Collaborate with Operations, Middle Office and IT to improve Client Financing workflows.
• Understand repo markets to improve collateral allocation and funding, balance sheet management and P&L attribution.
• Identify P&L opportunities with Sales and Trading and propose creative solutions.
• Collaborate with other Strats groups to consolidate resources and advance business solutions.

Skills

Constrained optimization

Statistical models

Python programming

Scala programming

Communication skills

Independent work & multi-projects

Generative models

Education

Advanced quantitative degree

Job description

The Client Financing Strats team focuses on three areas: developing pricing and risk models and systems to support client financing trading in products such as repo, bills, total return swaps, and bond forwards; implementing electronic trading algorithms for repo and bills and driving system development; and building data analytics that improve business operation efficiency. Client Financing is seeking a Front Desk Quant/Strat in Montreal to contribute to the research and development of client financing strats, with a focus on data analytics and the improvement of live risk and P&L (profit and loss) systems. Since 1935, Morgan Stanley has been known as a global leader in financial services, always evolving and innovating to better serve our clients and communities in more than 40 countries around the world.

What you'll do in the role:

• Drive automation of sales and trading workflows to unlock efficiency and empower smarter, faster decision-making.
• Actively develop and provide production support for trading applications in a Python-based data analytics library.
• Actively develop and provide production support for a Scala-based risk and P&L system.
• Collaborate closely with Operations, Middle Office and IT teams to improve existing Client Financing workflows.
• Acquire in-depth knowledge of repo markets to improve collateral allocation and funding, balance sheet management, and funding cost P&L attribution.
• Establish a close relationship with Sales and Trading to identify P&L opportunities and propose and implement creative solutions for P&L generation.
• Collaborate closely with other Strats groups to consolidate resources and advance strategic business solutions.

What you'll bring to the role:

• An advanced degree in a quantitative field such as Mathematics, Statistics, Engineering, Physics or Computer Science.
• Strong knowledge of constrained optimization methods and the ability to formulate complex problems within an optimization framework.
• Strong knowledge of statistical models such as PGMs, MCMC and Bayesian networks, and the ability to analyze large datasets.
• Strong communication skills and the ability to present complex issues clearly, both verbally and in writing; the capacity to think creatively and approach problems from innovative perspectives.
• The ability to work thoughtfully and independently and manage multiple projects.

Nice to have:

• Knowledge of generative models such as GANs, VAEs and GFlowNets.
• Knowledge of Fixed Income products.
• Strong technical programming skills in Scala and Python.

All our positions are located in Montreal, Quebec. We offer a hybrid work environment, combining remote work and attendance in the office. Knowledge of French and English is required.

Ce que vous ferez dans le cadre de ce poste :

• Automatiser les flux de travail de vente et de négociation afin d’accroître l’efficacité et de permettre des prises de décision plus éclairées et plus rapides.
• Participer activement au développement et au soutien à la production des applications de négociation au sein d’une bibliothèque d’analyse de données fondée sur Python.
• Participer activement au développement et au soutien à la production d’un système de gestion des risques et des profits et pertes fondé sur Scala.
• Collaborer étroitement avec les équipes de l’exploitation, du bureau intermédiaire et des TI afin d’améliorer les flux de travail existants du financement de la clientèle.
• Acquérir une connaissance approfondie des marchés des conventions de rachat afin d’améliorer la répartition et le financement des garanties, la gestion du bilan ainsi que l’attribution des coûts de financement et des profits et pertes.
• Établir une relation étroite avec les équipes des ventes et de la négociation afin de repérer les occasions liées aux profits et pertes, puis proposer et mettre en œuvre des solutions créatives visant à générer des profits et pertes.
• Collaborer étroitement avec d’autres groupes de stratèges afin de consolider les ressources et de promouvoir des solutions d’affaires stratégiques.

Ce que vous apporterez au poste :

• Un diplôme d’études supérieures dans un domaine quantitatif comme les mathématiques, les statistiques, l’ingénierie, la physique ou l’informatique.
• Une solide connaissance des méthodes d’optimisation sous contraintes et la capacité de formuler des problèmes complexes dans un cadre d’optimisation.
• Une solide connaissance des modèles statistiques tels que les modèles graphiques probabilistes, les méthodes de Monte‑Carlo par chaînes de Markov et les réseaux bayésiens, ainsi que la capacité d’analyser de grands ensembles de données.
• De solides compétences en communication et la capacité de présenter clairement des enjeux complexes, tant à l’oral qu’à l’écrit; la capacité de faire preuve de créativité et d’aborder les problèmes selon des perspectives novatrices.
• La capacité de travailler de façon réfléchie et autonome et de gérer plusieurs projets.

Compétences souhaitées :

• Connaissance des modèles génératifs tels que les réseaux antagonistes génératifs, les autoencodeurs variationnels et les GFlowNets.
• Connaissance des produits à revenu fixe.
• Solides compétences techniques en programmation, notamment en Scala et en Python.

All our positions are located in Montreal, Quebec. We offer a hybrid work environment, combining remote work and attendance in the office. Knowledge of French and English is required.

What You Can Expect From Morgan Stanley:

At Morgan Stanley, we raise, manage and allocate capital for our clients – helping them reach their goals. We do it in a way that’s differentiated – and we’ve done that for 90 years.

Our values - putting clients first, doing the right thing, leading with exceptional ideas, committing to diversity and inclusion, and giving back - aren’t just beliefs, they guide the decisions we make every day to do what’s best for our clients, communities and more than 80,000 employees in 1,200 offices across 42 countries.

At Morgan Stanley, you’ll find an opportunity to work alongside the best and the brightest, in an environment where you are supported and empowered.

Our teams are relentless collaborators and creative thinkers, fueled by their diverse backgrounds and experiences.

We are proud to support our employees and their families at every point along their work‑life journey, offering some of the most attractive and comprehensive employee benefits and perks in the industry.

There’s also ample opportunity to move about the business for those who show passion and grit in their work.

To learn more about our offices across the globe, please copy and paste https://www.morganstanley.com/about-us/global-offices into your browser.

Morgan Stanley is an equal opportunity employer committed to building and maintaining a workforce that is diverse in experience and background.

Our recruiting efforts reflect our strong commitment to a culture of inclusion, where individuals are hired, developed, and advanced based on their skills and talents.

Our workforce reflects a broad cross‑section of the global communities in which we operate, bringing a variety of backgrounds, talents, perspectives, and experiences.

For more information, please visit: https://www.morganstanley.com/people-opportunities/eeo.

Ce que vous pouvez attendre de Morgan Stanley :

Chez Morgan Stanley, nous levons, gérons et allouons des capitaux pour nos clients, afin de les aider à atteindre leurs objectifs. Nous le faisons d’une manière qui nous distingue des autres – et cela fait 90 ans que nous procédons ainsi.

Nos valeurs – donner la priorité à nos clients, agir de manière intègre, innover grâce à des idées exceptionnelles, s’engager en faveur de la diversité et de l’inclusion, et s’investir dans la société – ne sont pas de simples convictions : elles guident les décisions que nous prenons chaque jour afin d’agir dans l’intérêt de nos clients, de nos communautés et de nos plus de 80 000 collaborateurs répartis dans 1 200 bureaux à travers 42 pays.

Chez Morgan Stanley, vous aurez l’occasion de travailler aux côtés des meilleurs et des plus brillants, dans un environnement où vous bénéficierez d’un soutien et d’une grande autonomie.

Nos équipes sont composées de collaborateurs infatigables et d’esprits créatifs, qui puisent leur inspiration dans la diversité de leurs parcours et de leurs expériences.

Nous sommes fiers d’accompagner nos collaborateurs et leurs familles à chaque étape de leur parcours professionnel, en leur proposant des avantages sociaux et des avantages complémentaires parmi les plus attractifs et les plus complets du secteur.

Il existe également des possibilités d’évolution au sein de l’entreprise pour ceux qui font preuve de passion et de détermination dans leur travail.

Pour en savoir plus sur nos bureaux à travers le monde, veuillez copier‑coller l’adresse https://www.morganstanley.com/about-us/global-offices dans votre navigateur.

Morgan Stanley est un employeur garantissant l’égalité des chances, qui s’engage à constituer et à maintenir un effectif diversifié en termes d’expérience et d’origine.

Nos efforts en matière de recrutement témoignent de notre engagement fort en faveur d’une culture d’inclusion, dans laquelle les personnes sont recrutées, formées et promues en fonction de leurs compétences et de leurs talents.

Notre personnel est le reflet d’un large éventail des communautés mondiales au sein desquelles nous exerçons nos activités, apportant ainsi une grande diversité de parcours, talents, points de vue et d’expériences.

Pour plus d’informations, rendez‑vous sur: https://www.morganstanley.com/people-opportunities/eeo.